سواء كنت تفكر في بيع نشاطك التجاري أو كنت تبحث عن مستثمرين جدد ، فقد يأتي وقت تحتاج فيه إلى تقييم القيمة الاقتصادية لنشاطك التجاري - بعبارة أخرى ، عندما تحتاج إلى تقييم لنشاطك التجاري.
كما قد تتخيل ، فإن تحديد قيمة النشاط التجاري ليس أمرًا بسيطًا - فهو يتطلب مراعاة عدد من العوامل في الشؤون المالية لنشاطك التجاري. نظرًا لأن هذه العملية معقدة للغاية ، يختار العديد من أصحاب الأعمال العمل مع محترف للحصول على تقييم موضوعي وشامل لما تستحقه أعمالهم.
استشارات قانونية عقارية
ومع ذلك ، إذا كنت بحاجة إلى تحديد قيمة عملك ، فإن الأمر يستحق فهم كيفية عمل هذه العملية - حتى إذا قررت في النهاية تعيين محترف. لذلك ، في هذا الدليل ، سنقوم بتفصيل الطرق السبعة الأكثر شيوعًا لتقييم الأعمال ، وكيفية عملها ، وكيف يمكن (أو قد لا يكون) كل نهج مفيدًا لنشاطك التجاري الصغير.
ما هو تقييم الأعمال؟
على المستوى الأساسي ، فإن تقييم الأعمال هو العملية التي يتم من خلالها تحديد القيمة الاقتصادية للشركة.
كما ذكرنا ، هناك طرق مختلفة لتقييم قيمة الأعمال الصغيرة ، ولكن بشكل عام ، ستشمل كل طريقة تقييمًا كاملًا وموضوعيًا لكل جزء من شركتك. ومع ذلك ، تتضمن حسابات تقييم الأعمال عادةً قيمة المعدات والمخزون والممتلكات والأصول السائلة وأي شيء آخر ذي قيمة اقتصادية تمتلكه شركتك. العوامل الأخرى التي قد تلعب دورًا هي هيكل الإدارة والأرباح المتوقعة وسعر السهم والإيرادات والمزيد.
لماذا تحتاج إلى تقييم الأعمال؟
نظرًا لتعقيد عملية تقييم الأعمال ، من المحتمل ألا تكون هذه الحسابات شيئًا ستفعله كل يوم ، لذا ، متى ستحتاج إلى تقييم الأعمال؟
بشكل عام ، هناك عدد قليل من الأسباب الشائعة التي تجعل أصحاب الأعمال بحاجة إلى تقييم قيمة شركتهم:
عندما تبحث لبيع عملك
عند التطلع إلى الاندماج أو الاستحواذ على شركة أخرى
عند البحث عن تمويل تجاري أو مستثمرين
عند تحديد نسب ملكية الشريك
عند إضافة المساهمين
لإجراءات الطلاق
لأغراض ضريبية معينة
في النهاية ، ستكون طرق تقييم الأعمال الصغيرة المختلفة هي الأفضل في سيناريوهات مختلفة. بشكل عام ، يعتمد أفضل نهج على سبب الحاجة إلى التقييم ، وحجم عملك ، ومجال عملك ، وعوامل أخرى.
على سبيل المثال ، في سيناريو البيع ، يتم بيع غالبية الشركات الصغيرة الخاصة كمبيعات أصول ، في حين أن غالبية معاملات السوق المتوسطة تتضمن بيع حقوق الملكية - كل من هذه المبيعات تتطلب طريقة مختلفة لتقييم الأعمال.
طرق تقييم الأعمال
مع وضع كل هذا في الاعتبار ، دعنا نستكشف بعض طرق تقييم الأعمال الأكثر شيوعًا. مرة أخرى ، اعتمادًا على موقفك المحدد ، قد يكون أحد الأساليب أكثر فائدة من الآخر ؛ ومع ذلك ، سترغب عمومًا في العمل مع متخصص في تقييم الأعمال للحصول على التقييم الأكثر موضوعية لما تستحقه شركتك.
مبادئ الاستثمار العقاري
1. طريقة تقييم القيمة السوقية
أولاً ، ربما تكون صيغة تقييم القيمة السوقية للأعمال هي النهج الأكثر ذاتية لقياس قيمة الشركة. تحدد هذه الطريقة قيمة عملك من خلال مقارنته بأعمال مماثلة تم بيعها.
بالطبع ، تعمل هذه الطريقة فقط مع الشركات التي يمكنها الوصول إلى بيانات السوق الكافية عن منافسيها. وبهذه الطريقة ، تُعد طريقة القيمة السوقية نهجًا صعبًا بشكل خاص للمالكين الفرديين ، على سبيل المثال ، لأنه من الصعب العثور على بيانات مقارنة حول بيع أنشطة تجارية مماثلة (نظرًا لأن الملكية الفردية مملوكة بشكل فردي).
ومع ذلك ، نظرًا لأن طريقة تقييم الأعمال الصغيرة هذه غير دقيقة نسبيًا ، فستستند قيمة عملك في النهاية إلى التفاوض ، خاصةً إذا كنت تبيع نشاطك التجاري أو تبحث عن مستثمر. على الرغم من أنك قد تكون قادرًا على إقناع المشتري بقيمة نشاطك التجاري بناءً على عوامل لا حصر لها ، فمن غير المرجح أن يكون هذا النهج مفيدًا بشكل خاص لكسب المستثمرين.
ومع ذلك ، فإن طريقة التقييم هذه هي طريقة أولية جيدة لفهم القيمة التي قد يستحقها نشاطك التجاري ، ولكنك على الأرجح سترغب في تقديم نهج آخر محسوب إلى طاولة المفاوضات.
2. طريقة التقييم على أساس الأصول
بعد ذلك ، يمكنك استخدام طريقة تقييم الأعمال القائمة على الأصول لتحديد قيمة شركتك. كما يوحي الاسم ، فإن هذا النوع من النهج يأخذ في الاعتبار إجمالي قيمة الأصول الصافية لعملك ، مطروحًا منه قيمة إجمالي التزاماته ، وفقًا لميزانيتك العمومية.
استشاري عقاري في دبي
هناك طريقتان رئيسيتان للتعامل مع أساليب تقييم الأعمال القائمة على الأصول:
يجب على الشركات التي تخطط لمواصلة العمل (أي عدم تصفيتها) وعدم بيع أي من أصولها على الفور استخدام نهج الاستمرارية لتقييم الأعمال القائمة على الأصول. تأخذ هذه الصيغة في الاعتبار إجمالي حقوق الملكية الحالية للشركة - بمعنى آخر ، أصولك مطروحًا منها الخصوم.
قيمة التصفية
من ناحية أخرى ، فإن قيمة التصفية ك
كما قد تتخيل ، فإن تحديد قيمة النشاط التجاري ليس أمرًا بسيطًا - فهو يتطلب مراعاة عدد من العوامل في الشؤون المالية لنشاطك التجاري. نظرًا لأن هذه العملية معقدة للغاية ، يختار العديد من أصحاب الأعمال العمل مع محترف للحصول على تقييم موضوعي وشامل لما تستحقه أعمالهم.
استشارات قانونية عقارية
ومع ذلك ، إذا كنت بحاجة إلى تحديد قيمة عملك ، فإن الأمر يستحق فهم كيفية عمل هذه العملية - حتى إذا قررت في النهاية تعيين محترف. لذلك ، في هذا الدليل ، سنقوم بتفصيل الطرق السبعة الأكثر شيوعًا لتقييم الأعمال ، وكيفية عملها ، وكيف يمكن (أو قد لا يكون) كل نهج مفيدًا لنشاطك التجاري الصغير.
ما هو تقييم الأعمال؟
على المستوى الأساسي ، فإن تقييم الأعمال هو العملية التي يتم من خلالها تحديد القيمة الاقتصادية للشركة.
كما ذكرنا ، هناك طرق مختلفة لتقييم قيمة الأعمال الصغيرة ، ولكن بشكل عام ، ستشمل كل طريقة تقييمًا كاملًا وموضوعيًا لكل جزء من شركتك. ومع ذلك ، تتضمن حسابات تقييم الأعمال عادةً قيمة المعدات والمخزون والممتلكات والأصول السائلة وأي شيء آخر ذي قيمة اقتصادية تمتلكه شركتك. العوامل الأخرى التي قد تلعب دورًا هي هيكل الإدارة والأرباح المتوقعة وسعر السهم والإيرادات والمزيد.
لماذا تحتاج إلى تقييم الأعمال؟
نظرًا لتعقيد عملية تقييم الأعمال ، من المحتمل ألا تكون هذه الحسابات شيئًا ستفعله كل يوم ، لذا ، متى ستحتاج إلى تقييم الأعمال؟
بشكل عام ، هناك عدد قليل من الأسباب الشائعة التي تجعل أصحاب الأعمال بحاجة إلى تقييم قيمة شركتهم:
عندما تبحث لبيع عملك
عند التطلع إلى الاندماج أو الاستحواذ على شركة أخرى
عند البحث عن تمويل تجاري أو مستثمرين
عند تحديد نسب ملكية الشريك
عند إضافة المساهمين
لإجراءات الطلاق
لأغراض ضريبية معينة
في النهاية ، ستكون طرق تقييم الأعمال الصغيرة المختلفة هي الأفضل في سيناريوهات مختلفة. بشكل عام ، يعتمد أفضل نهج على سبب الحاجة إلى التقييم ، وحجم عملك ، ومجال عملك ، وعوامل أخرى.
على سبيل المثال ، في سيناريو البيع ، يتم بيع غالبية الشركات الصغيرة الخاصة كمبيعات أصول ، في حين أن غالبية معاملات السوق المتوسطة تتضمن بيع حقوق الملكية - كل من هذه المبيعات تتطلب طريقة مختلفة لتقييم الأعمال.
طرق تقييم الأعمال
مع وضع كل هذا في الاعتبار ، دعنا نستكشف بعض طرق تقييم الأعمال الأكثر شيوعًا. مرة أخرى ، اعتمادًا على موقفك المحدد ، قد يكون أحد الأساليب أكثر فائدة من الآخر ؛ ومع ذلك ، سترغب عمومًا في العمل مع متخصص في تقييم الأعمال للحصول على التقييم الأكثر موضوعية لما تستحقه شركتك.
مبادئ الاستثمار العقاري
1. طريقة تقييم القيمة السوقية
أولاً ، ربما تكون صيغة تقييم القيمة السوقية للأعمال هي النهج الأكثر ذاتية لقياس قيمة الشركة. تحدد هذه الطريقة قيمة عملك من خلال مقارنته بأعمال مماثلة تم بيعها.
بالطبع ، تعمل هذه الطريقة فقط مع الشركات التي يمكنها الوصول إلى بيانات السوق الكافية عن منافسيها. وبهذه الطريقة ، تُعد طريقة القيمة السوقية نهجًا صعبًا بشكل خاص للمالكين الفرديين ، على سبيل المثال ، لأنه من الصعب العثور على بيانات مقارنة حول بيع أنشطة تجارية مماثلة (نظرًا لأن الملكية الفردية مملوكة بشكل فردي).
ومع ذلك ، نظرًا لأن طريقة تقييم الأعمال الصغيرة هذه غير دقيقة نسبيًا ، فستستند قيمة عملك في النهاية إلى التفاوض ، خاصةً إذا كنت تبيع نشاطك التجاري أو تبحث عن مستثمر. على الرغم من أنك قد تكون قادرًا على إقناع المشتري بقيمة نشاطك التجاري بناءً على عوامل لا حصر لها ، فمن غير المرجح أن يكون هذا النهج مفيدًا بشكل خاص لكسب المستثمرين.
ومع ذلك ، فإن طريقة التقييم هذه هي طريقة أولية جيدة لفهم القيمة التي قد يستحقها نشاطك التجاري ، ولكنك على الأرجح سترغب في تقديم نهج آخر محسوب إلى طاولة المفاوضات.
2. طريقة التقييم على أساس الأصول
بعد ذلك ، يمكنك استخدام طريقة تقييم الأعمال القائمة على الأصول لتحديد قيمة شركتك. كما يوحي الاسم ، فإن هذا النوع من النهج يأخذ في الاعتبار إجمالي قيمة الأصول الصافية لعملك ، مطروحًا منه قيمة إجمالي التزاماته ، وفقًا لميزانيتك العمومية.
استشاري عقاري في دبي
هناك طريقتان رئيسيتان للتعامل مع أساليب تقييم الأعمال القائمة على الأصول:
يجب على الشركات التي تخطط لمواصلة العمل (أي عدم تصفيتها) وعدم بيع أي من أصولها على الفور استخدام نهج الاستمرارية لتقييم الأعمال القائمة على الأصول. تأخذ هذه الصيغة في الاعتبار إجمالي حقوق الملكية الحالية للشركة - بمعنى آخر ، أصولك مطروحًا منها الخصوم.
قيمة التصفية
من ناحية أخرى ، فإن قيمة التصفية ك